Microsoft herziet zijn contracten met aanbieders van AI-rekenkracht en wil meer gebruikmaken van eigen datacenters. Die strategiewijziging kan de groeivooruitzichten van neocloudbedrijven zoals CoreWeave, Oracle en Nebius onder druk zetten. Beleggers vrezen dat de vraag naar externe cloudcapaciteit op termijn minder sterk zal groeien.

—Lees ook: Beleggen volgens Einstein’s 8ste wereldwonder —

De aandelen van neocloudbedrijven hebben de afgelopen weken flinke verliezen geleden. Sinds begin oktober zijn CoreWeave en Nebius allebei meer dan 35% gedaald.

In de onderstaande grafiek zien we het koersverloop van Coreweave:

— Ook de markt analyseren via TradingView grafieken? Check deze link! —

Microsoft wil minder afhankelijk worden van externe aanbieders

Microsoft is een belangrijke klant van neocloudbedrijven: het vertegenwoordigde 36% van CoreWeaves omzet en sloot een contract van 17,4 miljard dollar met Nebius tot 2031.

Toch wil het bedrijf een contract met Oracle niet verlengen en meer AI-capaciteit onderbrengen in eigen datacenters.

Microsoft wil met zijn eigen AI-chip, de Maia 300, vanaf 2027 meer AI-taken kostenefficiënt in eigen datacenters uitvoeren.

Ook Alphabet ziet externe cloudcapaciteit als tijdelijke oplossing en breidt ondertussen zijn eigen infrastructuur uit.

Financiering wordt steeds duurder

Op korte termijn blijft de vraag naar GPU-capaciteit groot door het aanhoudende tekort aan rekenkracht. Oracle zou de GPU-servers die Microsoft niet langer wilde gebruiken zelfs tegen een premie van 20% hebben verhuurd.

Daarnaast kampen neocloudbedrijven met oplopende financieringskosten. Zij zijn sterk afhankelijk van externe leningen om hun infrastructuur uit te breiden.

Volgens berichtgeving van The Wall Street Journal eind oktober lukt het sommige neocloudbedrijven bovendien niet om voldoende kapitaal aan te trekken voor hun groeiplannen.

—Lees ook: Investeren in grote bedrijven van morgen —

Bron: fool.me
Foto: iStock

Dit artikel is geen beleggingsadvies. Het is geen gepersonaliseerde aanbeveling. Het bevat algemene informatie, op basis waarvan u (op eigen verantwoordelijkheid en voor eigen rekening en risico) beslissingen kunt nemen. BeursBrink raadt u aan om zelf advies in te winnen bij derden.

Tenzij anders vermeld, zullen wij dit artikel niet actualiseren. Het kan dus goed zijn dat de inhoud van dit artikel bij latere lezing is achterhaald door de actualiteiten en de ontwikkelingen. Het kan ook zijn dat met een bepaald aspect in het artikel geen rekening is gehouden. Hoewel BeursBrink zorgvuldigheid betracht, kan het ook voorkomen dat er onvolkomenheden in het artikel staan.
U bent zelf verantwoordelijk voor uw beleggingsbeslissing(en).Aan het rapport en de inhoud ervan kunnen ook geen rechten worden ontleend. Het artikel is gebaseerd op aannames en vormt geen enkele garantie voor een bepaalde ontwikkeling of resultaat. BeursBrink is nooit aansprakelijk voor gebruik van dit artikel of de daarin opgenomen informatie.

Beleggen brengt grote risico’s en kosten met zich mee. U kunt uw inleg of een deel ervan verliezen. De waarde van uw belegging kan fluctueren. In zijn algemeenheid wijst BeursBrink erop dat het niet verstandig is om te beleggen met geld wat u nodig heeft om te kunnen voorzien in uw dagelijkse voorzieningen. In het verleden behaalde resultaten bieden voorts geen garantie voor de toekomst.

BeursBrink is niet verantwoordelijk voor de inhoud en/of juistheid van teksten, afbeeldingen of hyperlinks die door derden worden geplaatst in het artikel. Evenmin is BeursBrink verantwoordelijk voor informatie en/of berichten die door gebruikers van het artikel via internet verzonden worden.